Любому предприятию для осуществления своей хозяйственной деятельности необходимы финансовые ресурсы, которые используются для реализации с другими юридическими и физическими лицами. Для существования бесперебойного кругооборота финансовых и денежных потоков в процессе воспроизводства, необходимы следующие условия: выполнение обязательств пере бюджетом и партнёрами; отсутствие просроченных долгов перед предприятием и у самого предприятия; нормальная платёжеспособность; финансовая устойчивость; кредитоспособность и рентабельность. Экономическая и социальная стабильность компании напрямую зависит от финансовой устойчивости компании. А способность компании генерировать денежные потоки — один из важнейших признаков финансовой стабильности. Каждая экономическая деятельность генерирует приток или расход средств, которые обслуживают практически все аспекты операционной, инвестиционной и финансовой деятельности.
Методологическая основа для формирования концепции корпоративных денежных потоков возникла в США в середине 1950-х годов. Денежный поток, то есть тесть, набор платежей, распределенных во времени или исходящих и входящих — поступления, понимаемые в широком смысле, связаны с любой финансовой транзакцией.
Основоположниками теории денежного потока являются зарубежные учёные: , Ю. Бригхем, Т. Райс, Б. Коллас, К. Хитчинг, Э. Хелферт, к российским, можно отнести , , Н. Тян, , и многие другие исследователи.
Важнейшим условием возникновения денежного потока является пере-
сечение ими условной «границы» предприятия. Денежный поток, денежный поток или денежный поток — одна из важнейших концепций современного финансового анализа, финансового планирования и финансового менеджмента. Для оценки изменения динамики финансового потока любой фирмы под денежным потоком понимается планируемое предприятие, учитывающее денежные поступления и выплаты.
Непрерывный процесс денежного потока во времени — это денежный поток, образно говоря по отношению к системе «финансового кровообращения», обеспечивающей жизнедеятельность организации в целом.
Поэтому на основании всего вышеизложенного, можно выделить актуальность выбранной темы , которая обусловлена тем, что:
Информационные потоки в логистике: понятие, виды, единицы измерения
... потоки в логистике В основе процесса управления материальными потоками лежит обработка информации, циркулирующей в логистических системах. В связи с этим одним из ключевых понятий логистики является понятие информационного потока. Информационный поток — это совокупность циркулирующих в ... потоки в логистике формируются в соответствии с материальными. Но иногда материальный поток может прибыть в ...
- во-первых, денежные потоки обслуживают функционирование организации практически во всех аспектах деятельности.
- во-вторых, оптимальная величина денежных потоков обеспечивает финансовую устойчивость и платежеспособность организации.
- в-третьих, рациональное использование высвободившихся денежных средств в результате оптимизации денежных потоков способствует расширению масштабов производства и росту выручки, получению дополнительных доходов.
Проблема исследования – финансовое благополучие предприятия во многом зависит от притока денежных средств, обеспечивающих покрытие его обязательств, следовательно, предприятию необходимо уделять особое внимание обеспечению минимально-необходимого запаса денежных средств для покрытия этих обязательств.
Цель исследования – изучение методики анализа движения денежных потоков организации на примере − 98».
Для достижения поставленной цели необходимо решить следующие задачи:
- рассмотреть теоретические подходы к понятию и сущности денежных потоков;
- проанализировать основные денежными потоками;
- определить основные показатели, используемые при управлении денежными потоками;
- на основе анализа показателей разработать рекомендации по улучшению механизма управления денежными потоками предприятия.
Объект исследования – производственное предприятие -98». Это предприятие использует бухгалтерский модуль для заказа газеты с помощью компьютера и занимается производством металлических изделий.
Объектом исследования является процесс повышения эффективности использования денежных потоков в деятельности промышленного предприятия.
Решение поставленных в работе задач осуществлялось с использованием системного подхода, аналитических, сравнительных и других методов.
Перечисленные задачи определили структуру работы, состоящую из введения, двух глав, заключения, списка использованной литературы и приложения.
Курсовая работа состоит из введения, в котором обоснована актуальность выбранной темы «Денежные потоки коммерческой организации на примере – 98», сформулирована цель и поставлены задачи исследования; определён предмет, объект, теоретические и методологические основы исследования. В первой главе рассматриваются теоретические аспекты, экономическая сущность, классификация денежных потоков, раскрываются методы их анализа и рассматривается управление денежными потоками. Во второй главе на примере предприятия — 98 »проводится анализ денежных потоков. В заключении, подытоживающем, сформулированы выводы по проведенным исследованиям.
1 Теоретические основы денежных потоков
1.1 Сущность и виды денежных потоков
Проблема, которая изучается давно, является одной из основных проблем, существующих в экономической теории . Ведь функционирование самой денежной сферы напрямую связано с деятельностью экономической системы в целом. Денежные потоки, генерирующие деньги, представляют собой теоретическую модель обращения доходов и продуктов.
Категория понятия «денежный поток» относится к сложной экономической категории и по-разному трактуется в различных научных и экономических источниках. В буквальном смысле денежный поток или «cash flоw» (в переводе с английского) – это «денежный поток», «поток кассовой наличности», «поток денежных средств» равный сумме годового избытка, амортизационных отчислений и в пенсионный фонд . Денежный поток или денежный поток — это серия чисел, вычтенных из ее экономического содержания, состоящая из последовательности полученных денег, распределенных во времени.
Управление денежными потоками предприятия на примере ЗАО «Юником»
... обращения денежных средств (финансовый цикл), анализ денежного потока, его прогнозирование, определение оптимального уровня денежных средств, составление бюджетов и т.п. Цель выпускной квалификационной работы - провести анализ управления денежными потоками предприятия и разработать мероприятия по их оптимизации. В ...
CF – общепринятое обозначение потока;
- CF0, CF1…CFn – обозначение численного ряда (отдельных чисел, имеющих как положительное, так и отрицательное значение).
Сам термин «денежный поток» был введен в обиход финансовыми аналитиками из зарубежных стран, которые первыми осознали необходимость объективной «денежной» оценки финансовых результатов компании, что не допускается методом расчет. В зарубежной теории под денежным потоком понимаются чистые денежные поступления, т.е разница между общим поступлением средств и их расходом. Но в то же время такое толкование этого термина отражает лишь одну из характеристик фондов и не считается достаточным в динамическом подходе, применяемом к исследованию системы финансового менеджмента предприятия в целом.
Развитие различных хозяйственных операций, проводимых разными предприятиями, позволяет выявить новые признаки классификации денежных потоков. Рассмотрим наиболее часто встречающиеся.
Денежный поток — сложная категория, используемая экономистами, но одновременно интерпретируемая по-разному. Кроме того, выделяют несколько значений понятия «денежный поток». Так, на статическом уровне – это количественное выражение денег, имеющихся в распоряжении субъекта (предприятия или лица) в данных конкретных моментах времени, или «свободный резерв». А на динамическом уровне, с точки зрения менеджмента предприятия в отчетном или плановом периоде, денежный поток характеризует степень самофинансирования предприятия, его финансовую и потенциальную устойчивость, прибыльность. В качестве элемента денежного потока есть доходы, доходы, расходы, прибыль, выплаты.
Денежный поток — это непрерывный процесс, распределенный во времени, движение денежных средств и их эквивалентов, возникающий с начала экономической деятельности компании и сопровождающий всю деятельность компании до момента ее ликвидации.
Денежный поток — это разница между полученными деньгами и деньгами, выплаченными организацией за определенный период времени. Этот подход основывается на формуле денежного баланса, предполагающей равенство между её элементами: суммой остатка денежных средств на начало отчётного периода и поступления денежных средств за отчётный период и суммой выбытия денежных средств за отчётный период.
ОДС н. о.п. + ПДС о. п.= ВДС о. п. + ОДСк. о.п, (1.1)
где, ОДС н. о.п. − остаток денежных средств на начало отчётного периода;
- ПДСо. п. − поступление денежных средств за отчётный период;
Бизнес и право:
Основы:
